ХАЙП-ИНВЕСТИРОВАНИЕ В ИНТЕРНЕТЕ КАК УГРОЗА ФИНАНСОВОЙ БЕЗОПАСНОСТИ ЛИЧНОСТИ И СПОСОБЫ БОРЬБЫ С НИМ

Экономические науки

Lomakin A. L.

doctor of economics, professor,

department of national security,

The Russian Presidential Academy of National Economy

and Public Administration (RANEPA)

Rudikova S. S.

student, department of national security,

The Russian Presidential Academy of National Economy

and Public Administration (RANEPA)

Ломакин Андрей Леонидович

доктор экономических наук,

профессор кафедры экономической безопасности,

Российская академия народного хозяйства и

государственной службы при Президенте РФ (РАНХиГС)

Рудикова Софья Сергеевна

студент факультета национальной безопасности,

Российская академия народного хозяйства и

государственной службы при Президенте РФ (РАНХиГС)

ONLINE-INVESTMENT IN HYIP AS A THREAT TO THE FINANCIAL SECURITY OF THE PERSON. WAY OF DEALING WITH IT

ХАЙП-ИНВЕСТИРОВАНИЕ В ИНТЕРНЕТЕ КАК УГРОЗА ФИНАНСОВОЙ БЕЗОПАСНОСТИ ЛИЧНОСТИ И СПОСОБЫ БОРЬБЫ С НИМ

Summary: Due to the development of modern technologies financial pyramids have got an opportunity of expanding the scope of its activities and now such pyramids in the Internet are called HYIPs. This article is devoted to the analysis of the HYIP functioning as a new type of fraudulent scheme. There are calculations of financial losses of citizens from participation in such financial schemes. Special attention is paid to the impossibility of legislative regulation of decentralized socio-economic phenomena, including the HYIPs. There is a new approach, which is proposed and justified, to understanding and solving such an actual problem.

Key words: hyip, financial pyramid, financial security of person, financial threat, high-risk investment, investment program.

Аннотация: С развитием современных технологий финансовые пирамиды получили возможность расширить масштаб своей деятельности, и теперь функционируют в Интернете под названием «хайп-проект». Данная работа посвящена анализу функционирования «хайп-проектов» как нового вида мошеннических схем и оценке финансовых потерь граждан от участия в них. Особое внимание уделяется принципиальной невозможности в современных условиях правового регулирования децентрализованных социально-экономических явлений, к которым и относятся «хайпы». Предлагается и обосновывается новый подход к пониманию и решению данной проблемы.

Ключевые слова: хайп-проект, финансовая пирамида, финансовая безопасность личности, финансовая угроза, высокорисковое инвестирование, инвестиционный проект.

Постановка проблемы. В связи с развитием информационных технологий, общество постоянно сталкивается с появлением новых финансовых угроз, которые требуют ответных реакций со стороны государства. Однако некоторые явления современное законодательство не в состоянии регламентировать по ряду причин. Одной из актуальных угроз является инвестирование в финансовые схемы под названием «хайп-проекты». «Хайпы» — серая зона экономики, где задействованы значительные средства граждан, и, безусловно, такое инвестирование представляет серьезную угрозу финансовой безопасности личности.

Анализ последних исследований и публикаций. До сегодняшнего дня тема хайп-инвестирования в Интернете не была широко исследована в научной среде. Несмотря на то, что сама идея «хайп-фонда» зародилась еще в начале 2000-х годов в Америке, проблема инвестирования в Интернете стала активно подниматься только сейчас. Исследование, проведенное Neisius, J. (Технический университет Мюнхена) и Clayton, R. (Кембриджский университет), показало, что в 2013 году общий оборот денег в «хайп-проектах» составил 47 миллионов долларов, а один проект в среднем получил прибыль в размере 8 тысяч долларов. По оценкам исследователей, даже осведомленные спекулянты теряли в среднем 24% своих инвестиций в финансовых онлайн-пирамидах [1]. Учитывая интенсивное развитие информационных технологий и совершенствование методов мошенничества за последние 5 лет, эти потери на сегодняшний день многократно выросли. Компания по связям с общественностью Canada Newswire отмечает, что часто «хайп-проекты» управляются организациями, которые, как правило, находятся за рубежом, что затрудняет для клиентов предъявление им претензий в суде [2].

Группа польских исследователей Katarzyna Gniadzik, Grzegorz Kowalik, Oskar Jarczyk, Radoslaw Nielek вывели ряд стратегий, определяющих срок жизни «хайп-проектов», а также показали, как реклама влияет на работу финансовых схем. Согласно исследованию, «хайп-проект» может использовать одну или несколько стратегий выхода (закрытия мошеннического проекта):

1) Цель – деньги. Проект закрывается, когда текущий объем инвестиций превышает установленное значение.

2) Цель — уровень прибыли. Проект закрывается, когда уровень прибыли опускается ниже установленного значения.

3) Количество инвестиций. Проект закрывается, когда количество активных инвестиций превышает установленное значение.

4) Время. Проект закрывается через определенный промежуток времени.

Возможно использование различных комбинаций вышеперечисленных условий для создания лучшей стратегии функционирования. Так, «хайп-проекты», использующие большинство стратегий, будут работать в среднем 50 дней. Одним из факторов, сокращающих жизнь проекта, является недостаточное количество рекламы [3].

На сегодняшний день выявлены основные признаки «хайп-проекта»:

• отсутствие учредительных документов или регистрацию компании за рубежом;
• легенда деятельности «хайп-фонда» часто связана с проведением операций на рынке Forex и рынке криптовалют;
• высокий̆ фиксированный процент доходности без указания конкретных рисков или возможного уровня риска;
• использование анонимных платёжных систем для пополнения счёта и вывода денежных средств.

На основе данных признаков можно вычислить финансовую пирамиду в Интернете и определить потенциально высокорисковые проекты. Главная проблема заключается в отсутствии правового регулирования Интернет-инвестирования, из-за чего страдают тысячи частных инвесторов по всему миру.

Серьезный анализ данного явления только начался, и уже успел стать актуальным предметом дискуссии исследователей из разных стран.

Выделение нерешенных раннее частей общей проблемы. В представленных раннее работах угроза лишь детерминируется, и подчеркивается необходимость разработки системы нормативно-правовых актов, которые смогут регулировать деятельность «хайп-проектов». В данной статье рассматривается новый подход к правовому регулированию «хайп-проектов», представляются оценки потерь граждан от деятельности указанных финансовых пирамид, и обосновывается невозможность их минимизации в рамках существующей правовой парадигмы.

Цель статьи. В связи с вышесказанным, целью работы является анализ функционирования «хайп-проектов», отражение экономических потерь, а также обоснование необходимости разработки нового правового механизма регулирования Интернет-инвестирования.

Изложение основного материала. «Хайп-проект» (HYIP — High Yield Investment Program) – это высокодоходная инвестиционная программа, построенная по принципу Понци и существующая за счет постоянно прибывающих в неё новых участников. Обещанная доходность по депозиту в среднем составляет 3% в день. Зачастую проект позиционирует себя как инвестиционный фонд (поэтому второе название «хайп-проекта» — «хайп-фонд»), который вкладывает деньги в криптовалюту и спекулирует на ее курсе, либо получает доход от проведения операций на рынке Forex.

«Хайп-проект» — это очередная ступень развития финансовых пирамид, онлайн-версия схемы Понци. В эволюции финансовых пирамид можно выделить три основных этапа:

1. Классическая финансовая пирамида. Режим оффлайн: люди физически вкладывают (относят) свои деньги в проект (процесс происходит сравнительно медленно, у людей есть возможность одуматься);

Например, в 2008 году была выявлена финансовая пирамида Бернарда Мейдоффа, действовавшая под видом одного из наиболее прибыльных и надежных инвестиционных фондов США. По мнению специалистов, она является крупнейшей финансовой аферой в истории — ущерб вкладчиков составил 64,8 миллиардов долларов [4]. Также примером классической финансовой пирамиды служат мошеннические схемы Ч. Понци и С. Мавроди.

2. «Хайп-проекты», или «хайп-фонды». Режим онлайн: для инвестирования нужен только гаджет с доступом в Интернет. Деньги переводятся быстро, личное присутствие при вложении денег не требуется, но время на отказ от инвестиций есть — можно проанализировать отзывы в Интернете по данному проекту;

Например, в «хайп-проект» под названием «Sportvest Capital», просуществовавший менее двух месяцев (с 04.09.2018 по 02.11.2018), 14073 вкладчика инвестировали более 4,3 млн. долларов (данные по состоянию на 28 октября 2018 года). При этом выплачено было лишь 2,3 млн. долларов, и вплоть до закрытия проекта разница между вложенными и выплаченными деньгами сохранялась на плавающем уровне в 50%. Это означает лишь то, что больше половины вложенных в эту систему средств не вернулись к их обладателям.

3. «Хайп-боты» — это новейший этап эволюции финансовых пирамид (режим блиц-чата). В этом случае нет возможности связаться с проектом по телефону или написать на почту, диалог ведется с компьютерной программой (ботом) в нашем гаджете. Деньги переводятся «на ходу», буквально под влиянием импульса, времени изменить свое решение нет, ведь обещанный доход находится на расстоянии всего нескольких нажатий. С психологической точки зрения потенциальный инвестор не успевает подумать и взвесить свои решения.

Например, в 2017 году в работе «хайп-проектов» начали использоваться специальные инвестиционные боты на базе популярного мессенджера Telegram. В проект «Lara with me» вложили свои средства более 87 000 инвесторов с суммарными вложениями более 27 миллионов долларов (согласно данным со страницы «Lara with me» на Facebook) [5]. Сервис, как и большинство, был зарегистрирован в Великобритании.

В Таблице 1 приведены примеры «хайп-проектов», данные о вложениях и выплатах по каждому из них по состоянию на 20.12.2018. Зависимость выплат от периода жизни проекта прямая – чем моложе проект, тем ниже процент выплат из-за небольшого числа инвесторов на начальном этапе. Количество участников зависит от известности и популярности проекта и срока его существования (краткосрочный – до 3 месяцев, среднесрочный – до 1 года, долгосрочный – от 1 года).

Таблица 1.

Данные об инвестировании в «хайп-проекты»

По состоянию на 05.01.2019 действующим остаётся только 1 проект из 4 выбранных – это DER Global Limited, остальные прекратили выплаты, и их ссылки на сайт больше недоступны, сайты-мониторинги также представляют информацию о закрытии проектов. Само время закрытия проекта зависит не только от выбранной создателем стратегии, но и от множества других факторов, которые невозможно учесть при любых логических раскладах. Конечные цифры выплат в день прекращения выплат неизвестны, однако, очевидно, что большая часть людей не только не вышла в безубыток от своих вложений, но и в принципе потеряли свои денежные средства. Например, Alliance Investment закрылся раньше срока окупаемости — через 22 дня, когда сама инвестиционная программа была рассчитана на 100 дней.

Анализ пяти популярных сайтов-мониторингов «хайп-проектов» (Таблица 2) показал, что в среднем один сайт каждый месяц информирует о появлении не менее 20 новых мошеннических схем, причем, хорошо разрекламированные проекты могут быть представлены на нескольких сайтах одновременно. Нужно отметить, что сайты, ориентированные на размещение информации преимущественно о краткосрочных проектах, публикуют в разы больше новых «хайпов» в месяц, нежели те, что нацелены на публикацию более стабильных и относительно качественных проектов. Это говорит о том, что в действительности проекты появляются и закрываются непрерывно, и даже сами мониторы не в состоянии фиксировать появление каждой финансовой пирамиды.

Таблица 2.

Данные о среднем количестве новых «хайп-проектов» в месяц

Таким образом, если не будут предприняты меры в отношении данного вида мошенничества, при сохранении тенденции увеличения появления «хайп-фондов», реальные потери инвесторов будут выше любых прогнозируемых и исчисляться совокупно в миллиардах долларов, что, несомненно, представляет собой финансовую угрозу.

Анализ деятельности «хайп-проектов» позволяет отметить:

1) участие инвесторов в пирамиде является абсолютно законной деятельностью, так как они добровольно инвестируют свои средства;

2) капиталы частных лиц уходят из прозрачных финансовых отношений в «серую», полулегальную финансовую среду;

3) с полученного дохода (чаще инвесторы уходят в убыток, если повезет – остаются в безубытке) налог не платится, а установить личность пользователя анонимной платёжной системы, через которую были проведены деньги, практически невозможно;

4) создание классических пирамид преследуется по закону, но закон не работает в отношении Интернет-пирамид, их создателей трудно установить, и еще труднее привлечь к ответственности.

В методах борьбы с финансовыми пирамидами в сложившейся ситуации не рассматривается повышение финансовой грамотности граждан и другие просветительские аспекты в силу их очевидности и малоэффективности. Так, целесообразно рассмотреть возможность защищать интересы граждан при инвестировании в Интернете через призму новой, децентрализованной правовой парадигмы.

Вследствие того что жёсткая централизованная правовая система не соответствует тотальной децентрализации современных социально-экономических явлений, законодательство не только не успевает реагировать на изменения в обществе, но и принципиально не отвечает современной системе социально-экономических отношений в обществе. Помимо хайп-инвестирования, в этот список также можно отнести микрофинансирование в Интернете, децентрализованные трудовые отношения (фриланс, самозанятость, пиринговые платформы Яндекс.Такси и YouDo) и здравоохранение (современная медицина оснащает человека технологиями, позволяющими контролировать здоровье непрерывно и превентивно).

Главная проблема невозможности контроля рассматриваемых явлений сосредоточена не в наличии или отсутствии законов, а в механизме контроля за их исполнением. В связи с этим видится насущная необходимость решения сложной задачи перехода к новой правовой парадигме, подразумевающей «революцию» в юриспруденции.

Ввиду отсутствия систематизированных статистических данных, позволяющих выявить взаимосвязь между нормами права и объемом финансовых потерь физических лиц от инвестирования в мошеннические схемы в Интернете, невозможно провести строгий анализ этой зависимости. Однако по ряду косвенных признаков можно сделать предположение о полном отсутствии корреляции между данными явлениями или о том, что коэффициент корреляции близок к нулю.

Современная правовая парадигма не в состоянии регулировать одноранговую структуру взаимоотношений физических и юридических лиц, то есть пиринговая система в принципе не может регулироваться централизованной системой права. Будущие законодательные меры в отношении децентрализованных явлений будут иметь лишь временный эффект, но потом явления превратятся в заведомо нерешаемую задачу в рамках действующей правовой системы. Отсюда вывод – законодательство должно эволюционировать вместе с переходом общества на новый этап индустрии 4.0, а возможно, и «революционировать».

Идея новой парадигмы состоит в создании концепции свода правил, или свода алгоритмов – одноранговой системы в пространстве нового права, которая будет реализовываться через новые информационные и облачные технологии.

У каждого закона есть своя география действия, поэтому регулировать деятельность в Интернете можно только посредством интеграции права в новое пространство – цифровое, где оно станет децентрализованным.

Использование новой технологии «Больших данных» (Big Data) позволит анализировать большие объемы информации. В юриспруденции есть понятие «буквы закона» и «духа закона». В «Больших данных» «буквой закона» станет структурированная база данных (описание протекающих между субъектами процессов), а «духом закона» — неструктурированная (информация о продажах, покупках и т.д.). Технология блокчейна будет являться стержнем, на котором будет строиться новая правовая парадигма. Если записи в блокчейн-реестре были получены без нарушения, то они даже могут быть представлены в суде в качестве доказательства, то есть с юридической точки зрения хэш-код, которым фиксируется запись в блокчейне, — это электронный документ, который может являться письменным доказательством в суде при нарушении законодательства и прав граждан и выявлении мошеннических операций.

В рамках пиринговой правовой парадигмы контакты между субъектами будут регламентированы, и функционирование будет осуществляться аналогично механизму смарт-контрактов — способа исполнения обязательств посредством сценария, заложенного в программный код, или самоисполняемых соглашений — и реализовываться в системе блокчейн. Уже сейчас в Российской Федерации разрабатывается ряд нормативных правовых документов, посвященных технологии блокчейн и смарт-контрактам.

В рамках описанной концепции контакты изначально будут находиться в регулируемом новой системой права Интернет-пространстве, что сделает проведение незаконных операций невозможным явлением.

Необходимо отметить, что появление новой парадигмы вовсе не означает отказ от старой правовой системы. Новая концепция должна стать основой регулирования взаимодействий в обществе, а существующее законодательство – её частным случаем.

Всё названное возможно осуществить только с помощью полноценной цифровой трансформации общества, к которой стремится каждая страна. Обязанность государств в таком случае (как гласит одно из основополагающих правил Хартии глобального информационного пространства) — согласовывать свои действия по созданию безопасного киберпространства, безопасности информационных систем, защищенных от преступности, в том числе от транснациональной организованной преступности [6].

Выводы и предложения. Данное направление трансформации правовой системы является новым подходом к устранению финансовых угроз. К преимуществам новой концепции можно отнести иной механизм работы: полная интеграция надзора за исполнением закона с регулируемой им реальной деятельностью, система права действует превентивно и не допускает нарушений законодательства. Недостатком является сложность внедрения и затяжной переходный период, так как долгое время два типа подходов – традиционный и новый – будут существовать вместе.

Принципы новой правовой концепции – непрерывность процесса регулирования, постоянная корректировка, недопущение незаконных действий — являются основополагающими и отвечают задачам и требованиям индустрии четвертого поколения.

Таким образом, вне зависимости от того, какой путь развития выберет современное право, старая система уже не работает в отношении рассматриваемых явлений, и поэтому её совершенствование в данных направлениях контрпродуктивно. Цифровая трансформация социально-экономических отношений в обществе неумолимо приведет к цифровой трансформации правовой системы, одним из возможных вариантов которой является предложенная в данной работе пиринговая правовая парадигма (ППП).

Список литературы:

1. Neisius, J., Clayton, R. Orchestered Crime: The High Yield Investment Fraud Ecosystem. — URL: https://www.cl.cam.ac.uk/~rnc1/orchestrated.pdf (дата обращения: 05.02.2019).

2. CANADA NEWSWIRE. High-Yield Investment Programs — Caution when dealing with Steeve Beaudin and maxhyip.com. Canada Newswire, [s. l.], 5 nov. 2014.

3. Katarzyna G., Grzegorz K., Oskar J., Radoslaw N. Looking For Big Money In The Grey Zone. Simulation Of High Yield Investment Programs Strategies. URL: https://pdfs.semanticscholar.org/2d9b/85d98a7d6057b0dc47dcae7a3535c367c964.pdf (дата обращения: 05.02.2019).

4. Михкельсон А.А., Конягина М.Н. Финансовые пирамиды на новом этапе развития [Текст] / Роль и место информационных технологий в современной науке: сб. ст. — Уфа: ОМЕГА САЙНС, 2017. – С. 131. — URL: https://elibrary.ru/item.asp?id=31884186 (дата обращения: 05.02.2019).

5. Боты строят пирамиды // rbc.ru [Электронный ресурс]. – URL: https://www.rbc.ru/newspaper/2017/06/27/5943bf2d9a7947b38f0e9ff7 (дата обращения: 05.02.2019).

6. Чернов А. А. Становление Глобального Информационного Общества: Проблемы И Перспективы – М.: Издательско-торговая корпорация «Дашков и К°», 2003. – С. 79. URL: http://window.edu.ru/resource/327/49327/files/chernov.pdf (дата обращения: 05.02.2019).